تجارت

تجارت بلوک در اوراق بهادار توسط یک سرمایه گذار در مقادیر فله خریداری و معامله می شود. چنین مشاغل شامل مذاکرات مربوط به تعداد زیادی از سهام و اوراق قرضه فروخته شده در بین دو طرف ، معمولاً با کمک یک بانکدار سرمایه گذاری ، با قیمت مناسب و خارج از بازار سهام برای کاهش تأثیر هزینه امنیت است.

تجارت بلوک شامل تجارت در تعداد قابل توجهی از اوراق قرضه و حقوق صاحبان سهام توسط دو طرف با قیمت مناسب است. غالباً ، سرمایه گذاران ترجیح می دهند چنین معاملات را برای صرفه جویی در کاهش قیمت انجام دهند زیرا در این صورت ، ممکن است به طور متقابل قیمت را برای فروشنده تصمیم بگیرد. به طور کلی ، این حداقل مقدار 10،000 اوراق بهادار را شامل می شود ، به استثنای سهام پنی سهام پنی سهام پنی ، سهام شرکت های دولتی را که با قیمت بسیار پایین تجارت می کنند ، به طور معمول کمتر از 5 دلار برای هر سهم و بسیار ناعادلانه است. معمولاً این سهام متعلق به شرکت های کوچک و تازه وارد با سرمایه پایین بازار است. بیشتر بخوانید یا اوراق قرضه به ارزش 200000 دلار. در دنیای عملی ، تجارت بلوک بیش از 10،000 سهم را شامل می شود.

فهرست مطالب

شما می توانید از این تصویر در وب سایت ، الگوهای و غیره خود استفاده کنید ، لطفاً پیوند انتساب را در اختیار ما قرار دهید که چگونه می توان انتساب را ارائه داد؟لینک مقاله برای لینک برای مثال: منبع: تجارت بلوک (Wallstreetmojo. com)

تجارت چگونه کار می کند؟

بگذارید نمونه ای از صندوق پرچین پرچین را بگیریم ، صندوق پرچین یک نمونه کارها با سرمایه گذاری تهاجمی است که از طریق جمع آوری سرمایه گذاران مختلف و صندوق سرمایه گذار نهادی ساخته شده است. این برنامه از دارایی های مختلفی که بازده بالایی را در ازای ریسک بالاتر از طریق مدیریت چندین ریسک و تکنیک های محافظت از آن پشتیبانی می کند ، پشتیبانی می کند. بیشتر بخوانید که می خواهد 200،000 سهم از یک شرکت کوچک را با 20 دلار به عنوان قیمت فعلی بازار بفروشد. معامله مربوط به 4 میلیون دلار برای شرکت ممکن است فقط حدود صد میلیون ارزش داشته باشد. حال اگر همان سفارش بازار واحد باشد ، احتمالاً منجر به کاهش قیمت ها می شود. همچنین ، از آنجا که اندازه معامله بزرگ است و وجود بازار ، فرد با قیمت های به تدریج بدتر سفارش را اجرا می کند. به همین دلیل ، پرچین در صورت تقاضا لغزش را مشاهده می کند ، و در همین حال ، جمع آوری به طور خلاصه توسط سایر شرکت کنندگان در بازار بر اساس عملکرد قیمت انجام می شود. این سهام را بیشتر می کند.

بنابراین ، برای جلوگیری از همین ، صندوق های پرچین به طور کلی به کمک این بلوک کمک می کنند ، جایی که این بلوک به تقسیم مقدار زیادی از تجارت در برخی از موارد قابل کنترل کمک می کند. به عنوان مثال ، در این مورد ، 100 بلوک کوچکتر را می توان با 2،000 سهم هر یک با 20 دلار در هر سهم تهیه کرد. کارگزار جداگانه هر بلوک تقسیم شده را برای پایین نگه داشتن نوسانات بازار آغاز می کند. علاوه بر این ، هر کارگزار ، از طریق توافق نامه خرید به جای گزینه فوق ، می تواند با هر خریدار که می تواند تمام 200،000 سهام را در خارج از بازار آزاد بگیرد ، ترتیب دهد. به طور کلی ، خریدار یکی دیگر از سرمایه گذاران نهادی در این مورد است ، زیرا سرمایه درگیر در این معاملات زیاد است.

مزایای

• این یک وسیله مفید است که توسط آن تحلیلگران می توانند ارزیابی کنند که سرمایه گذاران نهادی قیمت گذاری سهام را انجام می دهند.
• در ادغام یا خرید آن مفید است زیرا پیشنهاد به "بازار روشن" نیاز دارد ، بنابراین قیمت هایی که در آن می توان بلوک بزرگ سهام را مشاهده کرد. علاوه بر این ، این قیمت ها نشان می دهد که بزرگترین سهامداران شرکت آماده فروش سهام متعلق به خود هستند. بنابراین ، در مورد تجزیه و تحلیل معاملات بلوک ، بیشتر معاملات کوچک برای جلوگیری از چیدن داده ها در نظر گرفته می شوند.

معایب

• تجارت بلوک از سایر معاملات دشوارتر است زیرا دلال دلال به قیمتی متعهد می شود. هرگونه حرکت منفی در بازار برای مقدار زیادی از اوراق بهادار می تواند کارگزار دلال را با ضرر زیادی زین کند (در صورت نگه داشتن موقعیت و فروخته نشده است). بنابراین ، شرکت در تجارت بلوک می تواند منجر به کراوات سرمایه دلال دلال شود. بنابراین ، به همین دلیل ، دلالان دلال اغلب در معرض خطر بیشتری قرار می گیرند.
• شرایطی وجود دارد که مدیران پول بزرگ آگاهانه می خواهند موقعیت بزرگ سهام سهام خاص را خریداری یا بفروشند ، که ممکن است با انجام خلاف معامله دلال دلال ، حرکات قیمت را در آینده نشان دهد. مدیران پول از مزیت اطلاعاتی برخوردار هستند و دلال دلال انتخاب نامطلوب انتخابی را انتخاب می کند که یک طرف از طرف دیگر بهره می برد و اطلاعاتی را در اختیار دارد که به طور بالقوه می تواند طرف نادان را با ضرر قرار دهد. نمونه ای از انتخاب نامطلوب زمانی است که یک شرکت از جهل خریدار در مورد کاهش دارایی مالی که توسط آنها معرفی شده است استفاده می کند. در نتیجه ، آنها موفق می شوند با استفاده از این عدم تقارن اطلاعات ، آن را به یک خریدار مظنون بفروشند. ریسک بیشتر را بخوانید.

نکات مهم

• تجارت بلوک باید به صورت خصوصی انجام شود، مانند چت خصوصی، تلفن یا سایر وسایل الکترونیکی. این معامله باید مستقیماً از طریق طرفین یا دلالان انجام شود. بنابراین، آنها جدا از بازار حراج عمومی، بازار حراج، بازار حراج، بازاری است که خریداران و فروشندگان با مناقصه، سهام را معامله می کنند. قیمت بر اساس بالاترین مبلغی که خریدار آماده پرداخت است و کمترین مبلغی که فروشنده آماده پذیرش است محاسبه می شود. ادامه مطلب.
• این معاملات عموماً از طریق واسطه هایی انجام می شود که به نام بلوک هاوس شناخته می شوند. اینها شرکت هایی هستند که در مشاغل بزرگ تخصص دارند. این شرکت‌ها در تجارت بلوکی به خوبی آشنا هستند و می‌دانند که چگونه معامله را با دقت آغاز کنند تا کاهش یا افزایش نوسانی در قیمت سهام یا اوراق بهادار وجود نداشته باشد.
• از آنجایی که چنین معاملاتی در بازارهای سهام و بدهی بزرگ هستند، سرمایه گذاران فردی به ندرت معاملات بلوکی انجام می دهند. در دنیای عملی، این معاملات زمانی انجام می‌شوند که سرمایه‌گذاران نهادی سرمایه‌گذاران نهادی، سرمایه‌گذاران نهادی، نهادهایی هستند که پول را از سرمایه‌گذاران و افراد مختلف جمع‌آوری می‌کنند تا مبلغ زیادی را ایجاد کنند که سپس به مدیران سرمایه‌گذاری داده می‌شود که آن را در انواع دارایی‌ها، سهام، سرمایه‌گذاری می‌کنند. و اوراق بهاداربانک‌ها، NBFCها، صندوق‌های متقابل، صندوق‌های بازنشستگی، و صندوق‌های تامینی همگی مثال‌هایی هستند. بیشتر بخوانید و صندوق‌های تامینی حجم یا مقدار زیادی سهام و اوراق قرضه را در معاملات بلوکی از طریق واسطه‌هایی مانند بانک‌های سرمایه‌گذاری و غیره خریداری یا می‌فروشند.
• معامله گران در بازار در صورت انجام معاملات بلوکی در بازار آزاد باید در انجام معاملات مراقب باشند. در این صورت، نوسانات زیادی در حجم معاملات وجود خواهد داشت. همین امر می‌تواند بر ارزش بازار اوراق قرضه یا سهام خریداری شده تأثیر بگذارد. همچنین، هر دو طرف قرارداد با شرایط و ضوابط قرارداد موافق هستند. ادامه مطلب . بنابراین، به طور کلی، این معاملات از طریق واسطه‌ها انجام می‌شود نه یک بانک سرمایه‌گذاری یا صندوق‌های تامینی که معمولاً اوراق بهادار را خریداری می‌کنند، زیرا معمولاً این کار را برای مقادیر کمتر انجام می‌دهند.

نتیجه

معاملات بلوکی، معاملات بزرگی هستند که توسط سرمایه گذاران نهادی انجام می شود، که معمولاً به سفارشات کوچکتر تقسیم می شوند و سپس از طریق کارگزاران مختلف اجرا می شوند تا اندازه های واقعی را پنهان کنند. از طریق قرارداد خرید خصوصی می توان این معاملات را خارج از بازار آزاد انجام داد. این می تواند دشوارتر از تجارت دیگر باشد و کارگزار - فروشنده را در معرض خطر بیشتری قرار دهد. ارزیابی اینکه سرمایه گذاران نهادی کجا قیمت گذاری سهام را انجام می دهند برای تحلیلگران مفید است.

مقالات پیشنهادی

این مقاله راهنمای تعریف Block Trade است. در اینجا، نحوه عملکرد تجارت بلوک را همراه با مثال ها، مزایا و معایب مورد بحث قرار می دهیم. می توانید از مقالات زیر درباره تامین مالی بیشتر بیاموزید: –