اجرای بازار در مقابل سفارش معلق

هنگامی که درخواست خرید یا فروش دارایی را ارائه می کنید، آن سفارش وارد یک چارچوب رسیدگی می شود که چند سفارش را قبل از سایرین قرار می دهد. امروزه مبادلات اوراق بهادار کاملاً خودکار هستند و توسط رایانه‌های شخصی که کار خود را انجام می‌دهند، بسته به ترتیبی از استانداردها برای رسیدگی به سفارش‌ها، اجرا می‌شوند.

با این حال، شما این اختیار را دارید که بر اساس قیمتی که برای معامله انتخاب می کنید، روش پردازش سفارش خود را انتخاب کنید. شما می توانید تجارت خود را با قیمت های بازار از طریق اجرای بازار انجام دهید یا دستورالعمل هایی را برای معامله در قیمت های آتی مشخص از طریق یک دستور در انتظار ارائه دهید.

اجرای بازار چیست؟

اجرای بازار اساسی ترین نوع اجرای معاملات است و برای خرید یا فروش اوراق بهادار به قیمت فعلی بازار استفاده می شود. معاملات با قیمت های پیشنهادی و تقاضای فعلی انجام می شود. مزیت استفاده از سفارش بازار این است که تضمین می کند که معامله انجام می شود. اگر یک معامله گر بخواهد وارد یک موقعیت شود یا از آن خارج شود، سفارش بازار مطمئن ترین روش را برای انجام این کار فراهم می کند. اما می تواند منجر به اجرای سفارش با قیمت کمتری شود. بازاری با نقدینگی بالا فرصت‌های مناسبی را برای سفارش‌های بازار فراهم می‌کند، در غیر این صورت لغزش مهمی در معاملات رخ می‌دهد. در سفارشات بازار نمی توان از توقف ضرر و کسب سود استفاده کرد.

دستور معلق چیست؟

این دستور خرید یا فروش اوراق بهادار به قیمت دلخواه است. در یک دستور معلق، یک معامله گر به کارگزاری خود دستور می دهد تا یک دارایی را به قیمت از پیش تعیین شده خریداری یا بفروشد. از دستورات معلق برای اجرای معامله در موقعیتی استفاده می شود که در آینده توسط بازار به دست خواهد آمد.

4 نوع دستور معلق وجود دارد که می توان آنها را اجرا کرد.

1. خرید Limit

این شامل خرید یک اوراق بهادار با قیمت خرید آتی مشخص است، اگر آن قیمت با قیمت از پیش تعیین شده مطابقت داشته باشد. به طور کلی، قیمت فعلی دارایی بالاتر از ارزش قیمت از پیش تعیین شده است. این سفارش‌ها به این دلیل انجام می‌شوند که معامله‌گر انتظار دارد قیمت اوراق بهادار تا یک سطح مشخص کاهش یابد و سپس شاهد روند صعودی باشد.

2. خرید استاپ

این همچنین شامل خرید یک اوراق بهادار با قیمت پیشنهادی در آینده است، اگر و زمانی که قیمت با قیمت درخواستی از پیش تعیین شده مطابقت داشته باشد. در اینجا، قیمت فعلی دارایی معمولا کمتر از قیمت از پیش تعیین شده است. این سفارش‌ها مکان‌هایی هستند که معامله‌گر پیش‌بینی می‌کند که قیمت اوراق بهادار به سطح معینی می‌رسد و همچنان در حال افزایش است.

3. حد فروش

این شامل فروش اوراق بهادار به قیمت پیشنهادی در آینده است، اگر قیمت با قیمت پیشنهادی از پیش تعیین شده مطابقت داشته باشد. به طور کلی، قیمت فعلی دارایی کمتر از قیمت از پیش تعیین شده است. این سفارش‌ها زمانی انجام می‌شوند که معامله‌گر پیش‌بینی کند که قیمت اوراق بهادار تا حد مشخصی افزایش می‌یابد و سپس شاهد روند نزولی خواهد بود.

4. فروش توقف

این شامل فروش یک اوراق بهادار با قیمت پیشنهادی خاص در آینده است، اگر قیمت با قیمت درخواستی از پیش تعیین شده مطابقت داشته باشد. به طور کلی، قیمت فعلی دارایی بالاتر از قیمت از پیش تعیین شده است. این سفارش‌ها مکان‌هایی هستند که معامله‌گر انتظار دارد قیمت اوراق بهادار به سطح معینی برسد و سپس به کاهش خود ادامه دهد.

هنگام قرار دادن سفارشات معلق، مهم است که از مدیریت ریسک کافی از طریق استفاده از دستورات Stop Loss و Take Profit اطمینان حاصل کنید.

توقف ضرر

اگر قیمت اوراق بهادار شروع به حرکت در جهت نامطلوب کرد، از این برای کاهش ضرر استفاده می شود. اگر قیمت اوراق بهادار به سطح توقف ضرر برسد، موقعیت به طور خودکار بسته می شود. معمولاً به یک دستور در حال انتظار یا یک موقعیت باز پیوست می شود. این سفارش همیشه زیر قیمت پیشنهادی فعلی در موقعیت خرید و بالاتر از قیمت درخواست فعلی در موقعیت های فروش قرار می گیرد.

بهره بردن

این برای محدود کردن سطوح سود در صورت افزایش قیمت اوراق بهادار به یک سطح خاص، برای جلوگیری از ضرر در صورت تغییر مسیر ناگهانی بازار استفاده می شود. سفارشات سود منجر به بسته شدن یک موقعیت می شود و همیشه به یک سفارش در حال انتظار یا یک موقعیت باز متصل می شود. این سفارش معمولاً بالاتر از قیمت پیشنهادی فعلی در موقعیت‌های خرید و زیر قیمت درخواست فعلی در موقعیت‌های فروش قرار می‌گیرد.

زمان استفاده از سفارشات بازار

چه زمانی استفاده از سفارش بازار بیشتر منطقی است؟اگر در موقعیتی گیر کرده اید که جنبش بازار علیه شما باشد، دستور بازار به شما کمک می کند تا به سرعت از آن موقعیت خارج شوید. به طور کلی، سرمایه گذاران هنگام ورود یا خروج از موقعیت ها نگران قیمت ها هستند، اما مواقعی وجود دارد که خرید یا فروش مهم تر از خود قیمت است. ممکن است بخواهید به سرعت یک دارایی را بدست آورید یا از شر آن خلاص شوید و این ممکن است خطرناک باشد. بنابراین، تصمیم گیری دقیق و آگاهانه برای سفارشات بازار مهم است.

استفاده از سفارشات معلق

مواردی وجود دارد که معامله گران باید در هنگام استفاده از سفارشات معلق در نظر داشته باشند، مانند:

• تعیین نقطه ورود: معامله گر باید حداقل و حداکثر قیمت را که در آن روندها در جهت مطلوب ادامه می یابد محاسبه کند. بعضی اوقات ، با این فرض که مقاومت و پشتیبانی از محدوده قیمت می تواند سفارشات در انتظار را قرار دهد. راه دیگری که می توان یک نقطه ورود را تعیین کرد ، منتظر انتشار اخبار مهم است. معامله گر باید زمان اخبار را تجزیه و تحلیل کند و تجارت را بر این اساس قرار دهد.
• قرار دادن سود: این بستگی به حدس و گمان و هدف معامله گر ، بر اساس وضعیت فعلی بازار دارد. در صورت تغییر جهت بازار قبل از سفارش ، معامله گر باید اندازه سود بالقوه و احتمال ضرر را ارزیابی کند.
• قرار دادن ضرر توقف: ضرر و زیان توقف بر اساس اشتهای ریسک و استراتژی معاملاتی قرار می گیرد. تعریف شرایط انقضا مفید است تا اطمینان حاصل شود که دستور در انتظار طبق دستورالعمل های تعیین شده توسط معامله گر اجرا می شود.

هر دو اجرای بازار و سفارشات در انتظار برای استفاده بیشتر از انواع شرایط بازار مهم هستند. با این حال ، معامله گران باید مراقب باشند که اجازه ندهند احساسات تصمیم به اجرای یکی از دو نوع سفارش را رنگ کنند. درعوض ، آنها باید بر روی تجزیه و تحلیل فنی و اساسی ، ابزارهای نمودار و سایر ابزارها در اختیار خود باشند تا تصمیمات آگاهانه بگیرند.